Premium Silikon ve Magnezyum Tarımsal Girdi Üretim İşletmesi, Kolombiya'da

Biyo-gübre üretimi ve pazarlamasında uzmanlaşmış Kolombiyalı bir tarımsal mineral üreticisi, üretim kapasitesini genişletmek ve yerel ve ihracat pazarlarındaki artan talebi karşılamak için öz sermaye veya borç ortağı aracılığıyla 110 milyon ABD doları büyüme sermayesi arıyor. Firma, eski maden varlıklarını ve stoklanmış malzemeleri gübre üretimine dönüştürerek döngüsel ekonomi prensipleri üzerine kurulmuş Kolombiya merkezli yeşil bir şirkettir. Kolombiya hükümeti şirketi türünün ilk maden yeniden dönüştürme projesi ve ZOMAC onaylı bölge olarak tanıdı.

Şirket şu anda hem yerel hem de uluslararası pazarlarda satılan tam bir biyo-gübre ürün yelpazesine sahiptir.

Ürün açıklaması

Temel ürünleri, belirli mahsul ve toprak ihtiyaçlarına göre uyarlanmış çeşitli karışımlarda satılan magnezyum ve silikon bazlı bir toprak düzenleyicisidir.

Ürünleri; şeker kamışı, pirinç, muz, kahve ve meyve dahil olmak üzere çok çeşitli ürünlerde kullanılabilmekte olup hem konvansiyonel hem de organik gübreleme programlarıyla uyumludur.

Varlıklar

Üretici; halihazırda çıkarılmış, kısmen işlenmiş ve bağımsız olarak sertifikalandırılmış, yaklaşık 517 milyon ABD Doları değerinde 13 milyon tonluk magnezyum silikat stoğuna sahiptir.

Ayrıca şirket, 2051 yılına kadar geçerli olan ve 52 milyon tonun üzerinde kanıtlanmış rezerv ile 212 milyon tonluk muhtemel (inferred) rezerve erişim sağlayan bir madencilik imtiyazına sahiptir.

Fiziksel varlıklar:

• 13 milyon tonluk stok (517 milyon ABD Doları değerinde)
• Yıllık 1 milyon ton kapasiteye çıkabilecek şekilde tasarlanmış, 25.000 metrekarelik (halihazırda inşa edilmiş) işleme tesisi (mevcut kapasite ~70 bin ton/yıl)
• 300 hektar arazi
• 15 km şirket içi yol
• 14 km yüksek gerilim iletim hattı
• Destekleyici lojistik ve personel tesisleri (kamp alanları, yemekhaneler)

Ticari açıdan; imzalanmış Niyet Mektupları (LOI) ve Mutabakat Zaptları (MOU) ile desteklenen yerel ve uluslararası tarım işletmesi alıcılarıyla kurulmuş ilişkilerin yanı sıra, Orta Amerika, Karayipler ve Meksika genelinde potansiyel müşterilerden oluşan aktif bir iş geliştirme süreci mevcuttur.

Birincil hammaddesi halihazırda çıkarılmış durumda olduğundan, üretici konvansiyonel üreticilere kıyasla malzeme maliyeti avantajına sahiptir; bu da doğrudan daha güçlü kâr marjları anlamına gelmektedir. Müşterimiz ayrıca geçerliliğini koruyan madencilik ve çevre ruhsatlarına sahiptir ve güçlü kurumsal ve devlet desteğinden yararlanmaktadır.

Yatırım fırsatı

Şirket, büyüme sürecinin bir sonraki aşamasını finanse etmek amacıyla borç, öz sermaye veya hibrit yapıda 110 milyon ABD Doları tutarında büyüme sermayesi aramaktadır.

Elde edilecek gelirler, yıllık 1,1 milyon ton kapasiteye ulaşması beklenen üretim kapasitesinin artırılmasına (lojistik ve dağıtım merkezi inşası, ulaşım altyapısının iyileştirilmesi ve işletme sermayesinin finanse edilmesi) yönlendirilecektir.

Güçlü finansal yapıları, önemli bir borç yükünün bulunmaması ve yüksek değerlemeleri göz önüne alındığında; şirket, halka arz (IPO) veya yeşil tahvil ihracı yoluyla stratejik bir çıkış seçeneğini değerlendirmeyi planlamaktadır.

Ekonomik potansiyel (Tahmin)

Şirketin iş planı; yıllık üretimin yaklaşık 70.000 tondan 1.000.000 tona çıkmasıyla birlikte, gelirin 1. yıldaki yaklaşık 23 milyon ABD doları seviyesinden 5. yılda yaklaşık 434 milyon ABD dolarına yükselmesini ve 10. yılda yaklaşık 607 milyon ABD dolarına ulaşmasını öngörmektedir.

Düzeltilmiş FAVÖK marjlarının, büyük ölçüde halihazırda çıkarılmış stoklar üzerinden faaliyet göstermenin sağladığı yapısal maliyet avantajı sayesinde, 1. yıldaki yaklaşık %47 seviyesinden 3. yılda yaklaşık %58 seviyesine çıkması ve 10. yıla kadar bu seviyede korunması beklenmektedir.

Şirket, faaliyetlerinin ilk 5 yılında yaklaşık 1.093 milyon ABD doları tutarında toplam gelir ve yaklaşık tutarında düzeltilmiş FAVÖK 627 milyon ABD Doları öngörmektedir.

• 1. ve 2. yıllar, operasyonun sağlamlaştırılmasına ayrılacaktır
• 3. ve 4. yıllar, kapasiteyi yıllık 1 milyon tona çıkarmak üzere tesisin genişletilmesine ayrılacaktır
• 5. yıl, iş planının sağlamlaştırılmasına ayrılacaktır

5 yıllık gelir YBBO (CAGR): %79

Öngörülen sermaye girişi öncesi (pre-money) işletme değeri: 1,1 milyar – 1,7 milyar ABD Doları.